Ўзбекистон республикаси олий ва ўрта махсус таълим вазирлиги а. У. Бурханов, Х. Х. Худойқулов

Мунтазам даромадли портфель рискнинг минимал даража-сида ўртача даромад келтирувчи юқори ишончли инструментлар-дан таркиб топади.


Даромадли инструментлардан иборат портфель рискнинг ўртача даражасида юқори даромад келтирувчи қимматли қоғозлар ва юқори даромадли корпорациялар облигацияларидан таркиб топади.


Ўсувчан ва даромад портфель фонд инструменларининг курс баҳосини тушиб кетиши ва кичрайиб кетадиган фоиз ва дивиденд тўловлари сабабли фонд бозорида мумкин бўлган йўқотишларни олдини олиш учун шакллантирилади. Портфелга кирган молиявий активларнинг бир қисми инвесторга капитал баҳосини ўсишини, иккинчи қисми эса, даромадни ортишини таъминлайди. Бунда активларнинг бир қисми бўйича йўқотишлар иккинчисини кўта-рилиши ҳисобига қопланади.


Иккала манбага йўналган портфель ўз эгасига инвестиция қилган капитали бўйича юқори даромад келтирувчи активлардан таркиб топади. Ушбу ҳолда иккала манбага йўналган инвести-ция фондларининг қимматли қоғозлари ҳақида фикр юритилиб, улар ўзларининг икки турдаги акцияларини чиқаради: бирин-чиси – юқори даромад келтирувчилар, иккинчиси – капитал курс баҳоси ўсишини таъминловчилар. Бундай портфелнинг хусусиятлари ушбу фондлар акцияларини кўп миқдорда таркиб топиши билан белгиланади.


Баланслаштирилган портфель ўзида нафақат даромадларни, балки рискларни ҳам ўзаро баланслаштирилганини назарда ту-тади. Баланслаштирилган портфеллар маълум пропорцияда курс баҳосининг ўсиши ва юқори даромадли қимматли қоғозлардан таркиб топади. Портфеллар таркибига бозор конъюнктурасига қараб юқори рискли қимматли қоғозлар ҳам киритилади, лекин улар одатда оддий ва имтиёзли акциялар ҳамда облигациялар билан шакллантирилади.


Ликвидлилик портфелнинг инвестицион сифати тариқасида портфелни тез вақтда баҳоси йўқотилмасдан пул маблағларига айлантирилишини англатади. Пул бозори портфели энг ликвид ҳисобланади.