Mavzu: Kassa muammolari hisobi

Pul oqimi to'g'risidagi hisobotda nima deyilgan?

Naqd pul oqimi to'g'risidagi hisobot hisobot davrida kompaniyaning naqd pul mablag'larini qanday yaratganligi va ular nimaga sarflanganligini ko'rsatadi. Pul haqli ravishda har qanday biznesning qoni hisoblanganligi sababli, bu ma'lumot juda katta ahamiyatga ega.
Bir necha yillar davomida mablag'larning manbalari va ulardan foydalanish to'g'risidagi ma'lumotlarni tahlil qilib, kompaniyaning kelajakdagi xatti-harakatlarini baholashga yordam beradigan tendentsiyalarni aniqlash mumkin.
Torbryan plc ning pul oqimi to'g'risidagi hisobotida (3-misolga qarang) quyidagilar ko'rsatilgan:

• 
  operatsion faoliyatdan olingan sof pul oqimi juda muhim va to'langan dividendlarni hisobga olgan holda yil uchun foydadan ancha yuqori. Buni kutish kerak, chunki foydani aniqlashda amortizatsiya tegishli summadan chegirib tashlanadi. Mablag'larning bir qismi odatda aylanma mablag'larni to'ldirish uchun ketadi, agar kompaniya yil davomida kengaytirilsa (sotish tushumining o'sishi) ajablanarli bo'lmaydi. Biroq, olingan ma'lumotlardan kengayish haqiqatan ham sodir bo'lganligi aniq emas (chunki bizda faqat bir yil davomida daromadlar to'g'risidagi hisobot mavjud);
  
• 
  investitsiya faoliyati sof pul oqimlarini keltirib chiqardi, ammo bu odatiy hol emas. Ko'pgina asosiy vositalarning ishlash muddati cheklangan va ularni almashtirish kerak. Yil davomidagi xarajatlar yil uchun hisoblangan amortizatsiyaga to'g'ri keldi, bu kutilayotgan;
  
• 
  ma'lum kreditlarni to'lash bilan bog'liq bo'lgan sezilarli darajada pul mablag'larining chiqishi qisman aktsiyalarni chiqarishdan tushgan mablag'lar hisobidan qoplanadi. Ehtimol, bu moliyalashtirish strategiyasining o'zgarishini ko'rsatadi. Operatsion faoliyatdan qayta investitsiya qilingan foydani hisobga olgan holda, qarzning o'z kapitaliga nisbatida sezilarli o'zgarishlar mavjud.
  

"Real Practice 3" qutisi yangi tashkil etilgan LiDCO Group plc kompaniyasining pul oqimlari to'g'risidagi hisobotini ko'rsatadi, bu esa o'z mahsulotlari uchun foydali bozorni izlashda salbiy pul oqimlarini keltirib chiqaradi.
Bu soliqqa tortilgandan va moliyalashtirish xarajatlari chegirib tashlanganidan so'ng operatsion faoliyatdan sof pul tushumi yoki chiqishi. Bu tovar-moddiy zaxiralarni sotib olish, ijara to'lovlari, ish haqi va boshqalar bilan bog'liq to'lovlarni olib tashlagan holda, qarzdorlardan naqd pul tushumlari va naqd pul sotishdan tushgan pul tushumlari yig'indisiga tengdir Kompaniyaning kreditlari va qarzlari bo'yicha foizlar, korporativ soliq va dividendlar.
E'tibor bering, hisobotda davr uchun daromad va xarajatlar emas, balki olingan va to'langan mablag'lar miqdori ko'rsatilgan. Daromadlar va xarajatlar daromadlar to'g'risidagi hisobotda tan olinadi. Pul oqimlari to'g'risidagi hisobot hisobot davrida to'langan soliq va dividendlarni o'z ichiga oladi. Kompaniyalar odatda daromad solig'ini to'rtta teng bo'lib to'laydilar. Ulardan ikkitasi joriy yilda, qolgan ikkitasi esa keyingi yilda to'lanadi. Natijada, har bir hisobot yili oxirida soliqning faqat yarmi to'lanadi, qolgan qismi esa keyingi yilda to'lanishi kerak bo'lgan joriy yil oxiridagi majburiyat sifatida qayd etiladi. Shunday qilib, har qanday yilda soliq to'lovi odatda o'tgan yil uchun soliqning 50% va shu yil uchun soliqning 50% dan iborat.
Hisobotning ushbu bo'limidagi sof natija to'lanadigan soliq va uni moliyalashtirish xarajatlarini (o'z va qarz mablag'lari) hisobga olgan holda oddiy kundalik ishlab chiqarish faoliyatidan kelib chiqadigan davr uchun sof pul oqimini ifodalaydi.