Эконометрический анализ

условная
медиана
для людей заданного возраста,
M
[
I
|
x
]
. С другой стороны, говоря
об уровняхдохода для различныхвозрастов, еще больший интерес могли бы
представлять другие квантили, скажем, 20%-й уровень или черта бедности,
определенная как, например, 5%-й квантиль. Наконец, для исследования
в области финансов, где целевой переменной обычно является доходность
актива, средние представляют малый интерес. По крайней мере, при неко-
торыхподобныхисследованияхсредние вообще не представляют интере-
са; наиболее интересным объектом являются дисперсии, и в особенности
условные дисперсии.
Начиная говорить о модели линейной регрессии, важно понимать, что
такое модель. Пока мы будем заниматься в основном условными средними,
поскольку зачастую исследователя интересует именно этот аспект. Поняв,
как можно анализировать функции регрессии, сможем пользоваться этим
аппаратом для изучения другихсвойств распределений, например кванти-
лей и дисперсий.
Модель линейной регрессии
является самым полезным
из инструментов, доступныхэконометристу. Несмотря на то что в совре-
менныхисследованияхлинейные регрессии все чаще являются лишь отправ-
ной точкой для полного анализа, именно с линейныхрегрессий начинаются
почти все эмпирические исследования. Исследователи обычно рассматри-
вают связи между переменными именно через призму линейныхрегрессий.
В этой главе мы обсудим модель линейной регрессии и детально разберем
основные предположения этой модели. В несколькихпоследующихглавах

---

2.2. Модель линейной регрессии
15
мы обсудим более сложные спецификации, а также сложности, которые мо-
гут возникать при применении описываемыхздесь техник, основанныхна
разбираемыхпростыхмоделях.