Новые маги рынка: Беседы с лучшими трейдерами Америки

– Что еще вы можете посоветовать людям, занимающимся разработкой систем,
помимо того, о чем мы уже поговорили?
– Если результаты работы системы не бросаются в глаза, то, вероятно, не стоит ею
и заниматься. Результат должен быть выдающимся. Кроме того, если для получения наи-
лучших результатов работы вам требуется хрупкая, опирающаяся на слишком много пред-
положений статистическая методика, следует с подозрением отнестись к обоснованности
системы.
Общим правилом должно быть очень скептическое отношение к результатам. Чем
лучше выглядит система, тем большую твердость вы должны проявлять, пытаясь ее опро-
вергнуть. Эта идея очень противоречит человеческой природе, которая стремится к тому,
чтобы результаты работы системы на исторических данных выглядели как можно лучше.
Карл Поппер придерживался идеи, что весь прогресс в познании происходит в резуль-
тате усилий по опровержению, а не подтверждению наших теорий. Вне зависимости от
того, насколько справедлива эта гипотеза, в общем она безусловно выражает правильное
отношение к исследованиям в области торговли. Вам нужно прилагать максимум усилий
для опровержения своих результатов. Вы должны пытаться убить свои маленькие творения.
Пытайтесь думать о том, что может быть не так в вашей системе, и о том, что выглядит в
ней подозрительно. Если вы проверите свою систему, искренне пытаясь опровергнуть ее, то
тогда, может быть – лишь может быть, – она окажется работоспособной.
– Используете ли вы в своих системах графические фигуры?
– Большинство из того, что выглядит хорошо на графиках – скажем, 98 %, – не работает.
– Почему?
– По складу своему человеческий ум склонен создавать стереотипные фигуры. Он
видит фигуры даже в случайных данных. В одной из книг по статистике, написанных на
рубеже столетий, об этом говорится так: «Если глаз очень хочет найти стереотипные фигуры,
он найдет их везде». Иными словами, вы будете видеть в графиках больше, чем в них есть
на самом деле.
Кроме того, мы не рассматриваем данные с нейтральной точки зрения – т. е. когда чело-
веческий глаз скользит по графику, он не придает всем точкам данных равный вес. Напро-
тив, он стремится сфокусироваться на некоторых выдающихся участках, и мы стремимся
составлять свое мнение на основе этих особых участков. Человеческой природе свойственно
выбирать случаи потрясающего успеха метода и пропускать повседневные убытки, съедаю-
щие вас до костей. Поэтому даже довольно тщательное изучение графиков зачастую остав-
ляет у исследователя впечатление, что система значительно лучше, чем она есть на самом
деле. Даже если вы пойдете на шаг дальше и проведете тщательное изучение вручную, все
равно существует сильная тенденция к искажению результатов. Собственно говоря, такое
искажение существует во всех научных исследованиях, вот почему проводятся повторные
тесты. Даже самый честный исследователь будет склонен исказить данные в пользу своей
гипотезы. И тут ничего не поделаешь. Когда я провожу исследования без помощи компью-
тера, я исхожу из того, что должен занижать свои результаты на 20–50 %.

---

Д. Д. Швагер. «Новые маги рынка: Беседы с лучшими трейдерами Америки»
78