Научно-методический журнал спецвыпуск №1 2021

Сравнительная характеристика
страховых продуктов
Объект страхования обоих страховых продуктов 
одинаковый — это имущественный интерес, связанный 
с возникновением убытков в результате неплатежа по 
застрахованной дебиторской задолженности, которая 
является суммой денежного требования к иностранно-
му покупателю за экспортированный товар.
Дебиторская задолженность возникает после про-
изведенного экспорта товара, работы или услуги и со-
ответствует цене (стоимости за экспорт), указанной в 
экспортном контракте, заключенном между экспорте-
ром и иностранным покупателем. Страхование гаран-
тирует и обеспечивает оплату экспортеру за поставлен-
ную продукцию со стороны иностранного покупателя. 
Отличительной чертой страхования дебиторской 
задолженности является то, что это портфельное стра-
хование, т. е. предметом страхования является порт-
фель дебиторской задолженности, состоящий из ино-
странных покупателей. 
Разберем схему формирования страховых продук-
тов. На рис. 1 видим: экспортер заключает экспортные 
контракты с несколькими иностранными покупателя-
ми из разных стран на поставку товаров с отсрочкой 
платежа до 365 дней, из чего следует возникновение 
дебиторской задолженности у иностранного покупа-
теля перед экспортером. Наличие дебиторской задол-
женности ведет к тому, что у экспортера возникает 
риск неплатежа со стороны иностранного покупателя 
в даты, указанные в экспортном контракте. Причинами 
данного риска могут быть: банкротство иностранного 
покупателя, введение законодательного акта, огра-
ничивающего платежи в страну экспортера, а также 
другие предпринимательские или политические ри-
ски, присущие данному страховому продукту. Обычно 
долги иностранных покупателей ничем не обеспечены 
дополнительно, что влечет за собой возникновение у 
экспортера риска неплатежа, а также риска просрочен-
ной или безнадежной дебиторской задолженности [2]. 
Наилучшим выходом из ситуации для экспортера будет 
застраховать свой портфель дебиторской задолженно-
сти с иностранными покупателями. В случае неплатежа 
со стороны иностранных покупателей страхователь об-
ращается к страховщику за страховой выплатой.
Страховщик
Экспортер
(Страхователь)
Иностранные
покупатели
Задолженность по экспортным 
контрактам
Риск неплатежа 
по поставляемым товарам
Ст
рах
ование
Эк
спор
т т
оваров