|
Guidance Residence, Guidance Financial
Guidance Financial kompaniyasining shariatga muvofiq uy-joy moliyalashtirish bo'yicha sho'ba korxonasi Guidance Residential 2002 yilda tashkil etilgan. Bosh maslahatchi Tom Geynorning tushuntirishicha, guruh tashkil etilayotganda eng muhim savollardan biri o'z kompaniyasini bank yoki ipoteka shirkati sifatida tuzish kerak edi. .67 Uy-joy ipoteka kreditlarini yaratuvchi moliyaviy xizmatlar kompaniyasi sifatida tuzilma Guidance ga banklar taklif qilgan mahsulotlardan boshqa turdagi mahsulotlarni taklif qilish imkonini berdi – “pasayib borayotgan balansga birgalikda egalik qilish” yoki
66 LARIBA, "Uyni moliyalashtirish", korporativ veb-sayt.
67 Gainor, intervyu.
musharaka. Geynor biznes va shariatga rioya qilish sabablarini keltirdi, nega firma ijara yoki murabaha bo'yicha musharaka modeliga qaror qildi. Yo'l-yo'riqning musharaka modeli, Geynorning fikriga ko'ra, "qarzdor va kreditor munosabatlarini qayta tavsiflash" degan ma'noni anglatadi68.
2001 yildan beri Guidance o'z biznesini yaxshilashda davom etdi, chunki uning portfeli o'sdi. Kompaniya o'zining musharaka mahsulotini birinchi marta taqdim etganida, u faqat uchta shtatda mavjud edi. Dastlabki mahsulot, shuningdek, garovga oluvchilar ipoteka sug'urtasini sotib olishlari kerak bo'lgan chegaradan oshib ketish uchun yigirma foizlik dastlabki to'lovni talab qildi, chunki an'anaviy sug'urta kelishuvlari islom qonunlarida taqiqlangan. Xususiy ipoteka sug'urtasi bo'yicha islomiy yechim topish yo'l-yo'riqlari bu to'siqdan o'tdi, shunda ipoteka oluvchilar kamida besh foiz boshlang'ich to'lovni ta'minlay olishdi va bu mahsulot ko'proq mijozlar uchun ochiq bo'ldi. Dastlab Guidance Residential o'zining bosh kompaniyasi, Guidance Financial Group resurslaridan foydalanadi. Freddie Mac ipoteka shartnomalarini sekyuritizatsiya qilmaguncha kompaniyaga kreditlar berish va ularni o'z hisoblarida ushlab turish uchun likvidlikni ta'minlash. Turar-joy operatsiyalari o'sib borishi bilan, firma likvidlik bazasini oshirish uchun ombor provayderi bilan islomiy moliyalashtirish ob'ektini yaratdi.
Guidance Residential shtab-kvartirasi Virjiniyaning shimolida joylashgan, ammo kompaniya o'z mahsulotlarini yigirma to'rtta shtatda taklif etadi. Har bir yangi shtatda ma'qullash uchun tartibga soluvchi yuk bo'lganligi sababli, kompaniya kirish uchun yangi bozorlarni tanlashda strategik,
68 Shu yerda.
davlat nazorat organlariga ariza berish ishini asoslash uchun yetarli potentsial talab mavjudligini ta'minlash. Kompaniya turli geografik mintaqalarda ishlash uchun savdo vakillarini ishga oladi. Bu vakillar ipoteka uchun ariza beruvchilar bilan uchrashishi mumkin, biroq ularning asosiy vazifalaridan biri masjidlar va jamoat markazlarida kompaniya mahsulotining ommaviy marketingini amalga oshirish uchun dasturlar orqali musulmonlar bilan aloqa o'rnatishdir. Shariatga mos mahsulotni taklif qilishdan manfaatdor mustaqil ipoteka brokerlari kompaniya bilan bog'langan bo'lsa-da, Guidance faqat o'z savdo vakillari orqali ishlashni tanladi.
Freddie Mac kompaniyasidan Bred German Guidance kompaniyasining "sotib olishdan oldingi maslahati"ni ipoteka kreditlari bo'yicha kuchli ko'rsatkichlarga hissa qo'shganini aytdi. Bu haqda so'ralganda, Tom Geynor mijoz bilan oldindan xarid qilish jarayonini kompaniya dasturni tushuntirib beradigan jarayon sifatida tavsifladi. Mahsulot an'anaviy uy-joy ipoteka shartnomasidan farq qilganligi sababli, bu mantiqiy bo'lishi mumkin. Gainor: "Bizning obro'-e'tiborimiz xavf ostida, chunki butun jamoa bizga qaraydi. Biz oddiy ipoteka kompaniyasiga qaraganda yuqoriroq standartga ega bo'lishga harakat qilamiz; biz ko'proq manfaatdor bo'lishga harakat qilamiz, chunki kompaniya Mulk hammualliflaridir. Iqtisodiy tomondan hech qanday rasmiylashtirilgan maslahat sessiyasi yo'q. Lekin biz odamlar bilan vaqt ajratamiz va ular o'zlarini qulay his qilishlariga ishonch hosil qilamiz."69
Guidance islom ipoteka ko'rsatkichlariga joriy turg'unlik ta'sir ko'rsatdi, garchi Gainorning aytishicha, uning portfeli doimiy ravishda o'rtacha ko'rsatkichdan yuqori.
bozor. Biroq, adolatli miqdordagi huquqbuzarliklar va ba'zi garovlar mavjud. Gainor, Guidance uchun bu "yaxshi xabar, yomon yangilik" vaziyat ekanligini tushuntirdi. "Biz dasturimiz A dan Z gacha ishlashiga ishonch hosil qilishni xohladik; biz garovga olishni intiqlik bilan kutmagan edik, lekin ular bilan shug'ullanish, dasturning hatto to'lanmagan taqdirda ham mo'ljallanganidek ishlashiga ishonch hosil qilishimizga imkon beradi." 70
Guidance hozirda oʻzining islomiy ipotekalarini Freddie Macga sotayotgan boʻlsa-da, kompaniya toʻliq islomiy xavfsizlik obʼyektini ishlab chiqmoqchi. Yo'l-yo'riq ushbu yo'nalishda o'zining bosh korxonasi Guidance Financial Group bilan sinergiya orqali harakat qilmoqda. Ota-ona o'zining Ruxsat etilgan daromad jamg'armasi orqali Guidance Residential kompaniyasining ko'chmas mulkni moliyalashtirish aktivlari tomonidan qo'llab-quvvatlanadigan qimmatli qog'ozlarga sarmoya kiritadi. Bu qimmatli qog'ozlar Freddie Mac.71 tomonidan chiqarilgan
Guidance marketingi aniq musulmonlarga qaratilgan, biroq Gainor Guidance mahsulotlarining musulmon bo'lmagan mijozlar uchun o'sish potentsialini ta'kidladi. Ayniqsa, so'nggi ikki yil ichida ipoteka bozoridagi o'zgarishlardan so'ng, Guidance'ning regurssiz ipoteka mahsuloti uy ipoteka bozoriga kirishga ishonmaydigan iste'molchilarni jalb qilishi mumkin. Xuddi shunday, islomiy ipoteka faqat Freddie Mac yoki Fannie Mae-ga sotilishi va keyinchalik ajratilmagan yoki sekyuritizatsiya qilinmaganligi sababli, shariatga mos mahsulot musulmon bo'lmagan investorlarga ularning ipotekasi garovga qo'yilgan qarz majburiyatlari (CDO) qismiga aylanishidan ehtiyot bo'lishi mumkin.
70 Shu yerda.
Do'stlaringiz bilan baham: |
