International business laws

The  need  for  financing  to  make  the  sale. 
In  some  cases,  favorable 
payment terms make a product more competitive. If the competition offers better 
terms and has a similar product, a sale can be lost. In other cases, the buyer may 
have preference for buying from a particular exporter, but might buy the product 
because of shorter or more secure credit terms.  

---

 
 
 
• 
The  length  of  time  the  product  is  being  financed. 
This  determines 
how  long  the  exporter  will  have  to  wait  before  payment  is  received  and 
influences the choice of how the transaction is financed.  
• 
The  cost  of  different  methods  of  financing. 
Interest  rates  and  fees 
vary. Where an exporter can expect to assume some or all of the financing costs, 
their  effect  on  price  and  profit  should  be  well  understood  before  a  pro  forma 
invoice is submitted to the buyer.  
•