Guide to Binary Options Trading

The Concept of Trend 

We all know that prices do not rise or fall in a straight line but rather move in a series of 

zigzags which resembled waves. Now, the relative positioning of the peaks and troughs 

in these waves define the trend.  

For a stock to be in an uptrend, it must make successive higher peaks (highs) and 

higher troughs (lows). For a stock to be in a downtrend, it must make lower peaks 

(highs) and lower troughs (lows).  

Simply by figuring out these types of peaks and troughs, we are able not just to explain 

the present trend and set it in its historic framework but, equally as important, figure out 

when it is changing. We do this by looking at the patterns created by the peaks and 

troughs. 

Here's an example of a trend: 

---