Confiscation of instrumentalities and proceeds of corruption crimes in Eastern Europe and Central Asia

B. Proceeds (direct and indirect) derived from crime 
The obligation for all states to adopt effective measures on confiscation of the proceeds derived from 
corruption is set forth in all universally recognized international instruments against corruption. 
The UN Convention against Corruption defines the ‘
proceeds of crime
’ as any property derived from or 
obtained, 
directly
or 
indirectly
, through the commission of an offence (paragraph E of Article). Similar 
definition is provided in the Warsaw Convention, with an exception that the term ‘any economic advantage’ 
is used instead of ‘any property’. Proceeds of crime derived from offences and money laundering are 
subjected to confiscation pursuant to paragraph 1A of Article 31 of UN Convention against corruption. 
According to the Recommendations by the Committee of Ministers of the Council of Europe No. 2001 (11) 
named 'Guiding Principles on the Fight Against Organised Crime' and dated 19 September 2001, member 
states should introduce the possibility of confiscation or asset forfeiture in relation to the proceeds of 
organised crime by means of judicial procedures that be independent from other proceedings and, 
exceptionally, may involve mitigation the onus of proof regarding the illicit origin of the assets (clause 16 
of the Recommendations). 
As per paragraph 11 of the Preamble of the Directive 2014/42/EU, there is a need to clarify the existing 
concept of proceeds of crime to include the 
direct
proceeds from criminal activity and 
all indirect benefits
, 
including subsequent 
reinvestment
or 
transformation
of direct proceeds. Thus, proceeds can include any 
property including that which has been transformed or converted, fully or in part, into other property, and 
that which has been intermingled with property acquired from legitimate sources, up to the assessed value 
of the intermingled proceeds. It can also include the income or other benefits derived from proceeds of crime, 
or from property into or with which such proceeds have been transformed, converted or intermingled. 
Therefore, Article 2 of the Directive 2014/42/EU establishes that proceeds mean any economic advantage 
derived directly or indirectly from a criminal offence; it may consist of any form of property and includes 
any subsequent reinvestment or transformation of direct proceeds and any valuable benefits. 
For example, in case of improper advantage, a bribe itself is the direct proceeds derived from the offence, 
while indirect proceeds may typically include services or advantages derived indirectly from the offence or 
from the appreciation in the value of the direct proceeds. For example, if a company bribes an official to win 
a contract and the direct proceeds of the contract are USD 5 million, the indirect proceeds would be USD 
500 000 if the company invested the money for one year and earned 10 % simple interest. Other examples 
of indirect proceeds may include the increase in the value of a company that was awarded a lucrative contract 
or the value of other contracts obtained as “follow-ups”
13
. 
12
See the Questionnaire on the ‘Confiscation of instrumentalities and proceeds of corruption offenses’ thematic study, filled out by 
the relevant authorities of Lithuania; answer to question No. 7. 
13
See OECD/The World Bank (2012), Identification and Quantification of the Proceeds of Bribery: Revised edition, February 2012, 
OECD Publishing, pages 17-18. 

---

26 
 
The questionnaire results and the analysis of the legislation of the ACN countries showed that the proceeds 
derived from criminal offence are, to an extent, the objects for confiscation almost in every country. 
Thus, according to paragraph 3 of Article 52 of the Criminal Code of 
Georgia
, confiscation of criminally 
obtained property shall mean gratuitous deprivation from the convicted person of the criminally acquired 
property (all property and intangible assets as well as title deeds for property), also of any income from this 
property or of property that is equivalent in value. The first category refers to the direct proceeds, and the 
second one to the indirect (derivative) proceeds, covering both categories. 
In accordance with paragraph 1 of Article 83-1 of the Criminal Code of 
Estonia
, a court shall confiscate the 
assets acquired through an offence, while the assets obtained directly by means of an offence constitute the 
direct proceeds of crime. In such instance, conditions for application of the confiscation are as follows: 1) 
person committed an intentional offence; 2) person acquired the substance through a particular offence; 3) 
the substance belong to the person at the time of making the judgment or ruling, or to a third person, in which 
case the following additional conditions apply: substance was acquired, in full or in the essential part, on 
account of the offender, as a present or in any other manner for a price which is considerably lower than the 
normal market price; or the third person knew that the substance was transferred to the person in order to 
avoid confiscation. In other words, everything acquired through direct proceeds of crime is considered as 
derivative proceeds of crime (paragraph 1-1 of Article 83-1 of the Criminal Code of Estonia). For example, 
these are, as follows: profit made from sale of the property acquired through an offence; property purchased 
for the money gained directly from commission of an offence (for example, on account of a monetary bribe); 
profit generated by the property acquired through an offence (interest income, investment returns, and etc.). 
According to paragraph 1(e) of Article 112 of the Criminal Code of 
Romania
, assets acquired by perpetrating 
any offense stipulated by criminal law, unless returned to the victim and to the extent they are not used to 
indemnify the victim, shall be subject to special confiscation. At the same time, according to paragraph 6 of 
the Article, the assets and money obtained from exploiting the assets subject to confiscation as per paragraph 
1(e) shall be also confiscated. 
In accordance with Article 96-2 of the Criminal Code of 
Ukraine
, the money, valuables, and other property 
that have been acquired as the result of an offence and/or comprise the proceeds from such property are 
subject to confiscation; and, if it was transformed, fully or partially, into other property, the fully or partially 
transformed property will be the subject to confiscation. 
In 
Armenia
, any property derived or acquired, directly or indirectly, through commission of an offence, as 
well as profit or other benefits made from using such property, (except for the property belonging bona fide 
third parties and the property to be used to recover the damages of victim, civil plaintiff) shall be confiscated 
(Article 103.1 of the Criminal Code of Armenia).
According to Article 70-11 of the 
Latvian
Criminal Code (entered into force on 1 August 2017), the object 
of confiscation is the property obtained by criminal means, namely property which has come into the 
ownership or possession of a person as a direct or indirect result of a criminal offence. A property which is 
at the disposal of such person who maintains permanent family, economic or other kind of property 
relationships with the person referred to in Paragraph two of this Section can also be recognised as a 
criminally acquired property, if the value of the property is not proportionate to the legitimate income of the 
person and the person does not prove that the property is acquired in a legitimate way. The criminally 
acquired property, proceeds of crime which the person has obtained from the disposal of such property, and 
also the yield received as a result of the use of the criminally acquired property shall be confiscated, unless 
it must be returned to the owner or legal possessor (Part 4 of Article 70-11 of the Criminal Code). 
In accordance with the legislation of 
Poland
, the gain acquired through assets and rights comprising the gain 
must be considered as the pecuniary gain acquired through an offence (paragraph 1a of Article 45 of the 
Criminal Code). The most comprehensive reflection of the derivative proceeds concept, set out in the 

---

27