Fundamentals of Management, 8th ed

Projects

A

project

is similar to a program but is generally of less scope and complexity.

A project may be a part of a broader program, or it may be a self-contained single-use plan.

During the United–Continental merger, one project that was handled by the beverage com-

mittee involved deciding what coffee to use on the new airline. What might seem like a simple

decision required thousands of taste tests and changes in both coffee suppliers and coffee-

making equipment, and took over a year. Projects are also used to introduce a new product

within an existing product line or to add a new benefit option to an existing salary package.

Standing Plans

Whereas single-use plans are developed for nonrecurring situations, a

standing plan

is used

for activities that recur regularly over a period of time. Standing plans can greatly enhance

efficiency by making decision making routine. Policies, standard operating procedures

(SOPs), and rules and regulations are three kinds of standing plans.