Ilmiy tadqiqot markazi

 
 

---

202 
Таблица 1
 
Анализ структуры собственного капитала АКБ «Капитал банк»
 
№
 
Наименование 
статей пассива
 
Прошлый год
 
Отчетный год
 
Отклонения
 
Темпы 
роста
 
сумма 
тыс.сум
 
уд. 
вес %
 
сумма 
тыс.сум
 
уд. вес
 
% 
сумма 
тыс.сум
 
уд. 
вес %
 
% 
А
В
 
1 
2 
3 
4 
5 
6 
7 
Собственный 
капитал, из них:
34446651 
100 
55889414 
100 
[phone] 
- 
162,25 
1 
Уставный 
капитал
33917190 98,46 41631797 
74,49 
+7714607 -23,97 
122,75 
2 
Добавленный 
капитал
227483 
0,66 
350000 
0,63 
+122517 
-0,03 
153,86 
3 
Накопленный 
совокупный 
доход и фонды
301595 
0,87 
13907557 
24,88 [phone] -24,01 
4611 
раза
4 
Неконтрольные 
доли владения
383 
0,001 
60 
0,0001 
-323 
-0,0009 
15,67 
Источник
:
 
данные финансовой отчетности АКБ «Капитал банк».
 
Следует отметить, что прежде чем оценить изменения суммы и доли собственного 
капитала в валюте баланса, следует выяснить, за счет каких факторов произошли эти 
изменения. Собственный капитал коммерческого банка 
- 
как источник финансовых 
ресурсов незаменим на начальных этапах деятельности банка, когда учредители 
осуществляют ряд первоначальных расходов, без которых банк не может начать свою 
деятельность. Не менее важна роль собственного капитала на последующих этапах 
развертывания банковских операций и для оценки финансового состояния банка [4]. 
Анализ состава пассивов
 
коммерческого банка даны в таблице 
2. 
Таблица 2
 
Анализ состава пассивов АКБ «Капитал банк»
 
№
 
Наименование 
статей 
пассива
 
Прошлый год
 
Отчетный год
 
Отклонения
 
Темпы 
роста
 
сумма 
тыс.сум
 
уд. 
 
вес %
 
сумма 
тыс.сум
 
уд. 
 
вес
 % 
сумма 
тыс.сум
 
уд. 
 
вес %
 
% 
А
 
В
 
1 
2 
3 
4 
5 
6 
7 
Пассивы, в том 
числе:
688685260 100 934845383 
100 
[phone] 
- 
135,74 
1. 
Собственный 
капитал
34446651 
5,0 
55889414 
5,98 
[phone] +0,98 162,25 
2 
Привлеченный 
капитал
654238609 95,0 878955969 94,02 [phone] -0,98 134,37 
Источник
:
 
данные финансовой отчетности АКБ «Капитал банк».
 
Финансовая устойчивость банка оценивается по состоянию собственного и 
привлеченного капитала. При оценке соотношения собственного и привлеченного 
капитала банка необходимо учитывать, что это соотношение должно быть больше 
единицы, так как в противном случае это означает, что банк проводит активные операции 
в основном за счет привлеченных средств, что увеличивает риск невозврата средств 

---

203 
клиентов. По данным табл. 2 видно, что соотношение собственных и привлеченных 
средств в отчетном году составило: 5,98: 94,02. На наш взгляд такое соотношение не 
является неким абсолютным показателем. Оно должно быть оптимальным, чтобы 
обеспечивать банку нормальную прибыль и возможность выплаты дивидендов не ниже 
темпов инфляции или ставки по долгосрочным депозитам. Высокая доля собственных 
средств в источниках ресурсов банка не всегда означает, что банк не реализует 
возможности роста, снижает возможный уровень дивидендов. Так, рост собственных 
средств за счет резервов на возможные потери никак не прибавляет ресурсов в денежном 
выражении, как и рост за счет переоценки основных средств в составе добавочного 
капитала. Увеличение собственных средств за счет капитализации фондов банка не 
приводит к общему росту капитала, но увеличивает капитал первого уровня. А рост 
собственных средств за счет дополнительной эмиссии акций увеличивает общую сумму 
собственных средств банка, но означает недостаток внутренних ресурсов роста, что 
требует дополнительного привлечения внешних источников. При этом структура 
привлеченных средств меняется в сторону роста доли относительно более дешевых 
ресурсов, прежде всего депозитов физических лиц. Дело в том, что мобилизация 
денежных резервов путем выпуска акций 
- 
относительно дорогой способ 
финансирования. Как правило, дешевле и выгодней привлечь средства вкладчиков, чем 
увеличивать собственный капитал. Чтобы увеличивать собственные активы, банк должен 
наращивать свой капитал и в то же время сохранять неизменный уровень риска. Поэтому 
необходимо найти оптимальное соотношение между величиной капитала и другими 
статьями баланса. Изучение структуры привлеченных средств может дать представление 
о характере и направлениях деятельности банка на рынке ресурсов. Например, 
устойчивый рост доли межбанковских кредитов может свидетельствовать об отсутствии 
у банка широкой и надежной клиентской базы, а рост доли средств физических лиц –
о 
расширении розничного банковского бизнеса.
Эффективность использования собственного капитала характеризуется его 
доходностью (рентабельностью). Рентабельность собственного капитала определяется 
как отношение чистой прибыли к капиталу. При этом рентабельность собственного 
капитала замыкает всю пирамиду показателей эффективности функционирования 
коммерческого банка. Вся деятельность банка должна быть направлена на увеличение 
суммы собственного капитала и повышение уровня его доходности.
Норма 
рентабельности собственного капитала составляет примерно
10-
12% для стран с 
развитой экономикой. Для инфляционных экономик показатель должен быть выше. Чем 
выше рентабельность собственного капитала,
тем лучше. Однако как видно из формулы, 
высокое значение показателя может получиться из
-
за слишком высокого финансового 
рычага, т. е. большой доли заемного капитала и малой доли собственного, что негативно 
влияет на финансовую устойчивость организации.
Рентабельность собственного 
капитала
снижается, если: чистая прибыль увеличивается медленнее, чем
собственный 
капитал; чистая прибыль сокращается быстрее, чем
собственный капитал; чистая 
прибыль уменьшается, а
собственный капитал
растет.
Для повышения качества и
достаточности собственного капитала в
банковской 
практике можно использовать следующие методы
: 
1. Направление собственной прибыли в капитал банка. Капитализация прибыли 
может стать источником увеличения собственных средств банка, и размер ее зависит от 
масштабов деятельности и эффективности работы. Следовательно, требуется увеличение 
прибыли. 

---

204 
2.Использование средств, привлеченных на условиях субординированного долга. Оно 
может обеспечиваться путем размещения выпуска долговых ценных бумаг банка, 
открытия специальных депозитных счетов или получения долгосрочных кредитов. Их 
использование осуществляется с учетом того, что привлеченные таким образом средства 
имеют фиксированные сроки погашения и не могут направляться на покрытие убытков, 
кроме ситуации ликвидации банка
. 
3.
Привлечение средств действующих или новых акционеров в уставной капитал или 
в иные инструменты кредитной организации. Главным достоинством данного решения 
является сохранение структуры собственников и возможность получения ими 
дополнительных доходов развития деятельности банка. Одним из распространенных 
способов привлечения ресурсов является эмиссия обыкновенных акций, которая 
определяется в выпуске новых акций. Преимущество данного процесса состоит в том, что 
увеличение собственного
капитала позволяет достигнуть целей ликвидности, что со 
временем дает возможность получать более крупные привлеченные средства.
4
. Продажа части активов, аренда основных фондов, позволяющие создать резервы 
для переоценки собственности, проводить ускоренную амортизацию и капитализировать 
полученные суммы в уставной капитал. 
5
. Дивидендная политика банка является устойчивым инструментом увеличения 
собственного капитала. На практике определяется как прекращение или снижение 
выплат (дивидендов) акционерам.
Эффективность управления собственным капиталом коммерческого банка 
оказывает значительное позитивное воздействие на финансовые результаты его 
деятельности, на возможность увеличения объемов осуществляемых банком в экономику 
страны инвестиций и расширения спектра предоставляемых клиентам услуг, а также на 
увеличение объемов участия коммерческого банка в деле обеспечения стабильности и 
надежности банковской системы. Таким образом, формирование эффективной политики 
управления собственным капиталом коммерческого банка является важной и актуальной 
проблемой в современной банковской системе Узбекистана. Собственный капитал 
остается одним из новшеств для узбекского банковского сектора и является такой 
величиной собственных средств, которая необходима кредитной организации для 
покрытия всех рисков (как ожидаемых, так и непредвиденных). Значит, собственный 
капитал призван покрывать величину всех рисков, в том числе неожидаемых потерь. Для 
грамотного управления рисками, с которыми сталкивается коммерческий банк в процессе 
своей деятельности, необходима финансовый анализ собственного капитала. Это 
напрямую влияет на финансовую устойчивость коммерческого банка.