Fundamentals of Management, 8th ed

Strategic Leadership

Strategic leadership is a new concept that explicitly relates leadership to the role of top

management. We define

strategic leadership

as the capability to understand the

complexities of both the organization and its environment and to lead change in the

organization to achieve and maintain a superior alignment between the organization

and its environment. This definition reflects an integration of the leadership concepts

covered in this chapter with our discussion of strategic management in Chapter 3. Its

board of directors, of course, is a key element in any firm’s strategic leadership.

To be effective in this role, a manager needs to have a thorough and complete under-

standing of the organization—its history, its culture, its strengths, and its weaknesses. In

addition, the leader needs a firm grasp of the organization’s environment. This understand-

ing must encompass current conditions and circumstances as well as significant trends and

issues on the horizon. The strategic leader also needs to recognize how the firm is currently

aligned with its environment—where it relates effectively and where it relates less effectively

with that environment. Finally, looking at environmental trends and issues, the strategic

leader works to improve both the current alignment and the future alignment.

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Since taking the reins at Apple following the death of Steve Jobs, Tim Cook has been

systematically changing the firm’s organization design by rearranging functions and reas-

signing top managers.

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Jeffrey Immelt (CEO of General Electric), Hector Ruiz (CEO of

Advanced Micro Devices), John Chambers (CEO of Cisco), Michael Dell (founder and

CEO of Dell Computer), and Irene Rosenfeld (CEO of Kraft Foods) are generally seen

as strong strategic leaders.

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On the other hand, Ken Lewis (former CEO of Bank of

America) and Mike Jeffries (CEO of Abercrombie & Fitch) have recently been cited as

less effective strategic leaders.

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