Fundamentals of Management, 8th ed

Technical Versus Managerial Innovations

Technical innovations

are changes in

the physical appearance or performance of a product or service or of the physical pro-

cesses through which a product or service is manufactured. Many of the most important

innovations over the last 50 years have been technical. For example, the serial replace-

ment of the vacuum tube with the transistor, the transistor with the integrated circuit,

and the integrated circuit with the microchip have greatly enhanced the power, ease of

use, and speed of operation of a wide variety of electronic products. Not all innovations

developed by organizations are technical, however.