Fundamentals of Management, 8th ed

Chapter 4: Managing Decision Making

1 0 9

Copyright 2016 Cengage Learning. All Rights Reserved. May not be copied, scanned, or duplicated, in whole or in part. Due to electronic rights, some third party content may be suppressed from the eBook and/or eChapter(s).

Editorial review has deemed that any suppressed content does not materially affect the overall learning experience. Cengage Learning reserves the right to remove additional content at any time if subsequent rights restrictions require it.

---

Failure to evaluate decision effectiveness may have serious consequences. The Penta-

gon once spent $1 8 billion and eight years developing the Sergeant York antiaircraft

gun. From the beginning, tests revealed major problems with the weapon system, but

not until it was in its final stages, when it was demonstrated to be completely ineffective,

was the project scrapped.

At this point, both Boeing and Airbus are still learning about the consequences of

their decisions. Airbus’s A380 has been placed in commercial service. However, the

plane has suffered numerous mechanical problems. Moreover, because the weakened

economy has dealt a blow to large international airlines, some of them—such as Qantas

Airways and Emirates Airlines—deferred or cancelled orders for the plane. Airbus esti-

mated that it needs to sell 420 A380s before it starts making a profit. Current projections

suggest that sales of the plane may not hit that target until at least 2020.

19

Meanwhile, it

appeared for a while that Boeing’s commitment to the new 787 might prove to be the

best decision of all. A key element of the new plane is that it is much more fuel efficient

than other international airplanes. Given the dramatic surge in fuel costs in recent years,

a fuel-efficient option like the 787 is likely to be an enormous success. However, the 787

has suffered from numerous manufacturing problems and was not available for passen-

ger service until 2012 (over 3 years late). The plane also experienced problems in 2013

and was grounded for several weeks. New problems surfaced in early 2014 as well. So, its

real impact will not be known for a few more years.

20