Инвестиционная политика банка: проблемы формирования и реализации на примере пао втб



Download 393,57 Kb.
bet2/2
Sana28.04.2022
Hajmi393,57 Kb.
#587818
1   2
Долгосрочный международный

Краткосрочный

Национальный

Прогноз

S&P

BBB- (Самый низкий рейтинг в инвестиционной категории)

A-3 (Достаточная кредитоспособность)


стабильный (рейтинг, скорее всего, не изменится)

Moody`s

Baa3 (Самый низкий рейтинг в инвестиционной категории)



стабильный (рейтинг, скорее всего, не изменится)

Эксперт РА



ruAAA (Наивысший уровень кредитоспособности)

стабильный

АКРА



AAA(RU) (Наивысший уровень кредитоспособности)

стабильный

Показатели эффективности управления инвестиционным портфелем ПАО «ВТБ» за период 2018-2020 гг.

Наименование показателей

2018 г.

2019 г.

2020 г.

Абсолютное изменение, ед. изм.

Темп прироста, %

Стоимость портфеля ценных бумаг, млрд. руб.

2 717,5

3 289,4

3 749,5

1 032,0

37,98

Доходы от управления портфелем ценных бумаг, млрд. руб.

24,5

32,7

-63,9

-88,4

-

Уровень доходности портфеля ценных бумаг, %

0,9

0,99

-0,17

-2,6

-

Динамика инвестиционной политики ПАО «ВТБ»

Наименование

2018 г.

2019 г.

2020 г.

Изменение 2020 г. от 2018 г.

Млрд. руб.

%

Инвестиционные финансовые активы

339,5

163,5

390,2

50,7

114,93

Инвестиционные финансовые активы, заложенные по договорам «репо»

13,1

153,1

562,5

549,4

4293,89

Инвестиции в ассоциированные компании и совместные предприятия

286,8

264,9

326,9

40,1

113,98

Активы групп выбытия и внеоборотные активы, предназначенные для продажи

22

75,8

2,5

-19,5

11,36

Земля и основные средства

402,3

422,5

456,5

54,2

113,47

Инвестиционная недвижимость

197,2

196,1

100,5

-96,7

50,96

Гудвил и прочие нематериальные активы

160

209,2

215

55

134,38

Отложенный актив по налогу на прибыль

119,6

129,9

154,7

35,1

129,35

Прочие активы

287,3

410,6

583,6

296,3

203,13

Итого

1827,8

2025,6

2792,4

964,6

152,77

Наименование

2018 г.

2019 г.

2020 г.

Изменение

2020 г. от 2018 г.

2020 г. от 2019 г.

Инвестиционные финансовые активы

18,57

8,07

13,97

-4,60

5,90

Инвестиционные финансовые активы, заложенные по договорам «репо»

0,72

7,56

20,14

19,43

12,59

Инвестиции в ассоциированные компании и совместные предприятия

15,69

13,08

11,71

-3,98

-1,37

Активы групп выбытия и внеоборотные активы, предназначенные для продажи

1,20

3,74

0,09

-1,11

-3,65

Земля и основные средства

22,01

20,86

16,35

-5,66

-4,51

Инвестиционная недвижимость

10,79

9,68

3,60

-7,19

-6,08

Гудвил и прочие нематериальные активы

8,75

10,33

7,70

-1,05

-2,63

Отложенный актив по налогу на прибыль

6,54

6,41

5,54

-1,00

-0,87

Прочие активы

15,72

20,27

20,90

5,18

0,63

Итого

100

100

100



Структура инвестиционных финансовых активов ПАО «ВТБ»
Портфель инвестиционных финансовых активов ПАО «Банк ВТБ», млрд. руб.

Показатель

2018 г.

2019 г.

2020 г.

Облигации и еврооблигации российских компаний и банков

4,8

22,3

18,7

Облигации и еврооблигации Российской Федерации

210,3

216,1

206,2

Облигации и еврооблигации иностранных компаний и банков

0,5

0,8

12,7

Облигации и еврооблигации иностранных государств

57,0

39,3

23,1

Российские муниципальные облигации

1,0

0,3

1,7

Облигации Центрального Банка Российской Федерации

0,0

35,6

19,3

Долевые ценные бумаги

12,5

31,2

28,6

Инвестиционные финансовые активы, заложенные по договорам «репо»

0,0

7,0

6,3

Итого инвестиционные финансовые активы

321,8

352,6

316,6

Проблемные аспекты инвестиционной политики ПАО «ВТБ»
Не высокая квалифицированность специалистов, занимающихся анализом экономической ситуации на рынке, которые не всегда могут провести эффективный анализ вложения инвестиционных активов.
Многие кредитные организации осуществляют инвестирование только в крупные проекты, хотя микро-проекты так же могут принести высокую доходность вложений.
Ужесточение нормативов Банка России, нестабильная ставка рефинансирования, повышенный риск вложений в инвестиционные проекты.
Нечеткое распределение ответственности за стратегические, тактические и операционные решения
Недостаточно продуманное и поспешное планирование инвестиционной деятельности, а также оптимистические оценки рисков, ресурсов и возможностей компании.
Совершенствование инвестиционной стратегии ПАО «ВТБ»
1. Проводить постоянные переквалификации, обучения, повышения квалификации специалистов.
2. Создание льготных условий для привлечения инвестиций, ввести пониженные ставки налога на прибыль в части доходов от инвестиционной деятельности для банков.
3. Резервы на возможные потери по ссудам принимать расчет затрат при определении налоговой базы по налогу на прибыль в полном объеме, что повысит устойчивость банков.
4. Проводить тщательный анализ вложения инвестиций в малые проекты, осуществляя инвестиционное кредитования в выгодные из них.
5. Тщательно проводить анализ рисков и прогнозирование вложений.
6. Вести речь об укреплении механизма осуществления инвестиций в российскую экономику.
7. Создание системы стимулирования и страхования инвестиций.
Оптимизация процессов управления инвестиционной деятельностью
Прогноз показателей эффективности управления инвестиционным портфелем ПАО «ВТБ» за период 2018-2020 гг.

Наименование показателей

2020 г.

прогноз

Абсолютное изменение, ед. изм.

Темп прироста, %

Стоимость портфеля ценных бумаг, млрд. руб.

3 749,50

4215,6

466,10

112,43

Доходы от управления портфелем ценных бумаг, млрд. руб.

-63,9

25,7

89,60

40,22

Уровень доходности портфеля ценных бумаг, %

-0,17

0,61

0,78

358,61

Спасибо за внимание!
Download 393,57 Kb.

Do'stlaringiz bilan baham:
1   2




Ma'lumotlar bazasi mualliflik huquqi bilan himoyalangan ©hozir.org 2024
ma'muriyatiga murojaat qiling

kiriting | ro'yxatdan o'tish
    Bosh sahifa
юртда тантана
Боғда битган
Бугун юртда
Эшитганлар жилманглар
Эшитмадим деманглар
битган бодомлар
Yangiariq tumani
qitish marakazi
Raqamli texnologiyalar
ilishida muhokamadan
tasdiqqa tavsiya
tavsiya etilgan
iqtisodiyot kafedrasi
steiermarkischen landesregierung
asarlaringizni yuboring
o'zingizning asarlaringizni
Iltimos faqat
faqat o'zingizning
steierm rkischen
landesregierung fachabteilung
rkischen landesregierung
hamshira loyihasi
loyihasi mavsum
faolyatining oqibatlari
asosiy adabiyotlar
fakulteti ahborot
ahborot havfsizligi
havfsizligi kafedrasi
fanidan bo’yicha
fakulteti iqtisodiyot
boshqaruv fakulteti
chiqarishda boshqaruv
ishlab chiqarishda
iqtisodiyot fakultet
multiservis tarmoqlari
fanidan asosiy
Uzbek fanidan
mavzulari potok
asosidagi multiservis
'aliyyil a'ziym
billahil 'aliyyil
illaa billahil
quvvata illaa
falah' deganida
Kompyuter savodxonligi
bo’yicha mustaqil
'alal falah'
Hayya 'alal
'alas soloh
Hayya 'alas
mavsum boyicha


yuklab olish