Fundamentals of Management, 8th ed

Evidence-Based Management

Rational perspectives on decision making have recently been reformulated under the con-

cept of evidence-based management. Stanford University professors Jeffrey Pfeffer and Bob

Sutton, authors of Hard Facts, Dangerous Half-Truths, and Total Nonsense, have put out a

call for a renewed reliance on rationality in managerial decision making—an approach that

they call evidence-based management (EBM). “Management decisions,” they argue,

“[should] be based on the best evidence, managers [should] systematically learn from expe-

rience, and organizational practices [should] reflect sound principles of thought and

analysis.” They define evidence-based management as “a commitment to finding and

using the best theory and data available at the time to make decisions,” but their “Five

Principles of Evidence-Based Management” make it clear that EBM means more than

just sifting through data and crunching numbers. Here’s what they recommend: