Convenience

Manufacturing and Production Operations
Because manufacturing once dominated U.S. industry, the entire area of operations man-
agement used to be called
production management
.
Manufacturing
is a form of business
that combines and transforms resources into tangible outcomes that are then sold to
others. Firestone is a manufacturer because it combines rubber and chemical compounds
and uses blending equipment and molding machines to create tires. Broyhill is a manu-
facturer because it buys wood and metal components, pads, and fabric and then com-
bines them to make furniture.
During the 1970s, manufacturing entered a long period of decline in the United
States, primarily because of foreign competition. U.S. firms had grown lax and slug-
gish, and new foreign competitors came onto the scene with better equipment and
much higher levels of efficiency. For example, steel companies in the Far East were
able to produce high-quality steel for much lower prices than U.S. companies such as
Bethlehem Steel and U.S. Steel (now USX Corporation). Faced with a battle for sur-
vival, many companies underwent a long and difficult period of change by eliminating
waste and transforming themselves into leaner and more efficient and responsive enti-
ties. They reduced their workforces dramatically, closed antiquated or unnecessary
plants, and modernized their remaining plants. In the last decade, their efforts have
started to pay dividends, as U.S. businesses have regained their competitive positions
in many different industries. Although manufacturers from other parts of the world
are still formidable competitors, and U.S. firms may never again be competitive in
some markets, the overall picture is much better than it was just a few years ago.
And prospects continue to look bright.
3
Service Operations
During the decline of the manufacturing sector, a tremendous growth in the service
sector kept the U.S. economy from declining at the same rate. A