Банковский кризис

3. МЕХАНИЗМ ПРЕОДОЛЕНИЯ И ПРЕДОТВРАЩЕНИЯ БАНКОВСКИХ КРИЗИСОВ

Одним из основных направлений обеспечения экономической безопасности страны является предотвращение кризисных ситуаций в банковском секторе экономике. В предотвращении банковских кризисов ключевую роль играет точное и своевременное определение состояния банковской системы. На данный момент существует множество методик, которые позволяют определить вероятность возникновения банковского кризиса. Свои рекомендации дают эксперты МВФ, Всемирного банка, отечественные и зарубежные экономисты, Центральный банк России, который публикует обзор финансовой стабильности банковского сектора экономики. Суть предложений сводится к использованию эконометрических моделей, стресс-тестирования, коэффициентного анализа и других методов исследования.

Так, к примеру, была использована эконометрическая модель для анализа причин уязвимости российской банковской системы во время финансового кризиса 1998г. Было проанализировано влияние отдельных макроэкономических переменных, показателей сводного баланса банковской системы, а так же структуры баланса отдельно взятых банков на возможность возникновения проблем у российских банков в период 1997 -1998 гг. В качестве индикаторов возникновения у банка кризиса были выбраны четыре показателя:

1. 
   Серьезные проблемы с ликвидностью, отзыв лицензии.
   
2. 
   Отрицательный балансовый капитал за текущий квартал.
   
3. 
   Предоставление Банком России кредита в текущем квартале.
   
4. 
   Превышение доли просроченных платежей на 5% от общего объема МБК.
   

Выбор этих показателей в достаточной мере отражал вероятность наступления у банка проблем. Для определения количественной оценки влияния факторов на возможность наступления кризиса использовались методы оценки регрессивных моделей с бинарной эндогенной переменной:

Где P(Z) – функция плотности вероятности события, выраженного бинарной переменной Y, Y=1 – возникновение проблем у банка (если Р=0 – проблемы не возникали). X – вектор объясняющих переменных. Оценки вектора коэффициентов b получаются с помощью метода максимального правдоподобия.

Признаки наступающего банковского кризиса выделяются определенными свойствами. Так, следует различать признаки уязвимости всей банковской системы и признаки проблем отдельной организаций. К группе признаков, которые могут предупредить наступление кризиса банковской системы, прежде всего, относят следующие показатели.
1. Изменение реальных процентных ставок по кредитам и депозитам. Высокие ставки (выше 10%) по депозитам могут означать проблемы с ликвидностью. Высокие ставки по кредитам (свыше 30%) могут быть вызваны кризисной финансовой ситуацией и привести к притоку краткосрочных капиталов, которые в свою очередь окажут дестабилизирующее влияние на экономику.
2. Отношение депозитов в иностранной валюте к совокупной денежной массе (М2). Для данного показателя существует пороговое значение, предложенное С. Глазьевым в 1996 году, которое составляет 10%.
3. Цены на недвижимость. Обычно выступают обеспечением кредитов. Обесценение реальной стоимости выданного кредита может объясняться падением цен на недвижимость.
4. Динамика реального валютного курса. Перед банковским кризисам обычно идет резкое повышение курса национальной валюты. Завышенный курс валюты дестабилизирует механизм ценообразования и способствует росту процентных ставок, что приводит к неплатежеспособности заемщиков.
5. Динамика таких макроэкономических показателей, как реальный ВВП, объем потребления, инвестиций, темпы инфляции, кредитные вложения банковской системы в частный сектор экономики. Вероятность кризиса увеличивается при падении темпов роста ВВП в среднем на 4–5%. Снижение доли сбережений населения в ВВП (ниже 20%) указывает на слабость банковской системы. Превышение роста внутренних кредитных вложений в реальном выражении над ростом ВВП в два раза ослабляет банковскую систему. Ослабление банковской системы происходит через ухудшение кредитных портфелей, которое связано с падением качества информации, поступающей в распоряжение банкиров и органов надзора.
6. Динамика фондового рынка. Падение курсов ценных бумаг на фондовом рынке ведет к повышению финансовой нестабильности в обществе. Очень быстрый рост индексов фондового рынка говорит также о нестабильности банковского сектора экономики, так как чаще всего связан с притоком краткосрочных спекулятивных капиталов и участием банков в финансировании спекулятивных операций на фондовом рынке.
Так же источником информации о наступлении кризиса в отдельном банке являются балансовые отчеты и отчеты о доходах и расходах банков. Важнейшими показателями надежности банков и вероятности появления в них проблем являются следующие критерии:
1. Уровень капитализации банков. Высокий уровень капитала выполняет защитную функцию.
2. Изменение прибыли. Рост убытков компенсируется уменьшением собственного капитала банка.
3. Качество кредитных портфелей банков. Нарастание сомнительных и просроченных кредитов говорит о возникновении проблем в банке.
4. Отношение неисполняемых кредитов к активам, отношение неисполняемых кредитов минус резервы к активам. Чем выше отношение неисполняемых кредитов к активам, тем больше кредитный портфель подвержен риску дефолта.
5. Быстрое нарастание разрыва между сроками погашения активов и пассивов. Финансирование долгосрочных активов за счет краткосрочных источников ставит банк в зависимость от внешней среды.
6. Отношение крупных депозитных сертификатов к активам. Крупные депозиты без необходимого обеспечения имеют высокую волатильность. «Волатильность курса (англ. rate volatility) - непостоянство, изменчивость курса на бирже за конкретный период времени, в том числе из-за политических, погодных и др. самых неожиданных условий».
Механизм предотвращения банковского кризиса подразделяется на два этапа.
На первом этапе производится проверка состава и содержания полномочий Центрального банка в сфере регулирования и контроля, банковского надзора, аудита, инспектирования, санирования, включая передачу некоторой их части другим ведомствам или специализированным органам государства, созданным для выполнения дополнительно возникших функций.
Второй этап характеризуется созданием в составе банковской системы специализированных гарантийных и страховых фондов, наделенных необходимыми полномочиями и ответственностью за проведение оздоровительных мероприятий и предотвращение системного кризиса в банковском секторе.
Реализация механизма предотвращения банковского кризиса происходит посредством системы пруденциального управления.
Пруденциальный надзор – это надзор, основанный на проверке форм отчетности, предоставляемых коммерческими банками в Центральный банк РФ. Система пруденциального управления банками включает следующие методы:
1. Ограничение на определенный вид деятельности и держание определенных активов.
2. Разграничение банковских (кредитных) и иных финансовых инструментов, таких как ценные бумаги, недвижимость, страхование.
3. Ограничение конкуренции (высокая конкуренция между банкам увеличивает желание у кредитной организации взять на себя высокорискованные операции). Формами ограничения конкуренции в банковской сфере являются: разграничение кредитной системы на банковский и небанковский сектор; ограничение на вход иностранных банков; ограничение филиальной сети; установление верхних пределов процентных ставок по депозитам и кредитам.
4. Требование наличия у банков достаточного капитала (с целью снижения рискованных операций). Формами предъявления требований к банковскому капиталу являются: ограничения по уровню левериджа; определение минимального размера капитала, который включает в себя забалансовые операции, например, торговые позиции по фьючерсам и опционам; наличие капитала для покрытия торговых рисков крупных банков.
5. Система страхования депозитов. Устанавливается в зависимости от качества капитала и управления банка (чем лучше эти показатели, тем ниже премии).
6. Условия закрытия кредитного института для повышения прозрачности в деятельности кредитной организации.
7. Выдача банковской лицензии (отбор и определение потенциальных владельцев кредитной организации).
8. Банковский мониторинг. Необходим, для определения выполнения банками требований по активным операциям, капиталу и закрытию.
Механизм преодоления банковской нестабильности состоит из двух этапов:
На первом этапе идет перестроение деятельности неплатежеспособных кредитных организаций. Это происходит путем изменения структуры капитала и передачи контроля другим стратегическим инвесторам. При отсутствии инвесторов контроль над капиталом реструктурируемых кредитных организаций (право распоряжаться имуществом) передается специальным страховым фондам или органам, осуществляющим лицензирование, надзор и санирование кредитной организации.
На втором этапе определяются механизмы (процедуры) смены руководства в проблемных кредитных организациях, включая введение временного управления их деятельностью.